Ответы На Вопросы Участников Обсуждения Консультативного Доклада Цифровой Тенге От 12 Мая 2021 Года
Ответы На Вопросы Участников Обсуждения Консультативного Доклада Цифровой Тенге От 12 Мая 2021 Года
РК Республика Казахстан
ЦТ Цифровой тенге
2
СОДЕРЖАНИЕ
ВСТУПЛЕНИЕ 4
ОТВЕТЫ НА ВОПРОСЫ 5
1. Определение ЦТ 5
2. Цели внедрения ЦТ 7
4. Смарт-контракты 11
5. Трансграничные платежи 12
7. Пилотный проект 16
8. Риски, технология ЦТ 17
9. Влияние на БВУ 19
10. Экономика ЦТ 21
11. Проект ЦТ 23
3
Вступление
4
1
Определение ЦТ
5
1
Определение ЦТ
6
2
Цели внедрения ЦТ
7
2
Цели внедрения ЦТ
8
3 Стимулы для
использования ЦТ
Какая принципиальная разница будет для пользователей? Условно для тех, кто
активно пользуется услугами Каспи (кроме того, что ЦТ работает без
интернета)? В чем будет заинтересованность населения использовать ЦТ?
С точки зрения пользователей, основные отличия между деньгами на банковских счетах и
ЦТ будут в новых платежных свойствах ЦТ благодаря различиям в основополагающих
технологиях. Новая валюта обеспечит высокую скорость расчетов, доступность 24/7,
успешное выполнение операций с низкой вероятностью сбоя, оффлайн-оплату (то есть
совершение оплаты без подключения к сети). Также ЦТ обеспечит надежность,
безопасность, простоту и удобство конверсии в наличные и безналичные деньги, онлайн-
переводы на различные банковские счета в рамках одной платформы. Вдобавок
возможность интеграции с другими цифровыми платформами обеспечит доступ к
осуществлению транзакций с низкими издержками в сравнении с электронными деньгами
закрытой системы отдельных коммерческих банков.
9
3 Стимулы для
использования ЦТ
10
4
Смарт-контракты
11
5 Трансграничные
платежи
Для системного анализа вопроса внедрения ЦТ изучается мировой опыт всех стран,
которые реализовали пилотные проекты и где проекты находятся на стадии
промышленной эксплуатации. НБРК является авторизованным членом трех рабочих
групп:
− Банка международных расчетов, куда входит более 40 центральных банков мира;
− Международного валютного фонда по автоматизации трансграничных платежей
и процессам цифровизации;
− Международного экономического форума по цифровым финансовым активам.
В настоящее время ведутся активные обсуждения с международными организациями.
Вдобавок международные организации (например, Банк международных расчетов)
системно предоставляют обновленные данные по статусу проектов всех стран,
вовлеченных в изучение/пилотирование ЦВЦБ. НБРК изучает все проекты по ЦВЦБ. На
сегодняшний день в мире 48 проектов по розничной цифровой валюте, 18 по оптовой
валюте, 4 из них – по трансграничным платежам.
Таким образом, в настоящее время рассматривается 3 варианта организации
трансграничных платежей с помощью ЦВЦБ:
− На основе совместимых систем ЦВЦБ с совместимыми стандартами (например,
аналогичные нормативные основы, рыночная практика, форматы сообщений и
требования к данным).
− На взаимосвязанных системах ЦВЦБ при объединении систем через технические
интерфейсы, общие клиринговые механизмы или смежные схемы.
− На основе единой мультивалютной ЦВЦБ системы через создание единой
многовалютной платежной системы.
Существует много рисков, сложностей в концептуальном дизайне каждой модели. На
мировом уровне пока не определены окончательно подход и дизайн архитектуры
осуществления трансграничных платежей.
В рамках пилотного проекта предполагается тестирование розничной валюты. По
трансграничным платежам на данном этапе идет изучение мирового опыта, в дальнейшем
информация по планам реализации подобных проектов, по сотрудничеству с другими
центральными банками будет широко освещена.
12
6 Использование ЦТ,
экосистема
13
6 Использование ЦТ,
экосистема
14
6 Использование ЦТ,
экосистема
Для хранения и расчетов будет создан аналог текущего счета или электронного
кошелька?
ЦТ будет доступен гражданам через удобные платежные интерфейсы в виде электронных
кошельков или платежных приложений, либо через существующие банковские сервисы
(онлайн, мобильные банки). На данном этапе изучается вопрос внедрения ЦТ, конкретный
дизайн ЦТ не определен.
15
7
Пилотный проект
16
8
Риски, технология ЦТ
17
8
Риски, технология ЦТ
18
8
Влияние на БВУ
В чем выгода для БВУ? Если нет %, как БВУ будут на этом зарабатывать?
Наличные деньги – это тоже не деньги банков, что не мешает банкам их обслуживать:
тратить средства на сейфы, кассиров и инкассацию. Интерес банков в том, что ЦТ могут
быть переведены в безналичную форму. Банк получает ЦТ, обеспеченные НБ,
а клиент получает взамен финансовые обязательства банка в безналичной форме.
Создается новая платформа, которая позволяет всем банкам и другим участникам рынка
предоставлять новые финансовые услуги без дополнительных затрат. Снизится роль
транзакционного бизнеса. Некоторые существующие банковские продукты и услуги
видоизменятся. К примеру, будут автоматизированы при помощи смарт-контрактов. Также
цифровизация Национальной платежной системы улучшит эффективность
осуществления платежей на всех уровнях, включая межбанковские операции. Также в
рамках обсуждений и пилота будут прорабатываться дополнительные механизмы
рыночной мотивации БВУ – по содействию развития платежей с помощью ЦТ.
19
9
Влияние на БВУ
20
10
Экономика ЦТ
В чем риск «цифрового бегства»? Разве это не благо для финансовой системы,
если деньги будут оборачиваться быстрее?
В международном экспертном сообществе обсуждается вопрос «цифрового бегства».
Данный термин предполагает оттоки средств из коммерческих банков с беспрецедентной
скоростью и в больших масштабах, в том числе в виде трансграничных потоков в связи с
потенциальными преимуществами новой валюты. Преимущества ЦТ можно обозначить в
двух аспектах: высокая ликвидность благодаря возможности осуществления платежей в
оффлайн-режиме без доступа к интернету, а также обеспеченность активами НБРК, а не
БВУ. То есть ЦТ будет являться обязательством НБРК. Описанные преимущества новой
валюты могут привести к массовому изъятию банковских вкладов в некоторых критических
сценариях изменения делового цикла экономики, так как цифровая валюта может
оказаться менее рискованным инструментом по сравнению с депозитами в БВУ.
21
10
Экономика ЦТ
22
11
Проект
Еще ни один проект для розницы под эгидой НБ не имел успешного завершения.
НПЦ - 2003 (затраты 1,6 млрд тенге) умер после окончания денег, Е-тенге (2011) –
работал еле-еле и умер сам по себе. Почему проект ЦТ под НБРК будет жить в
этот раз?
На данный момент функционируют многие инициированные проекты по обеспечению
цифровой инфраструктуры разных платежей. Дополнительным фактором успеха проекта
«ЦТ» будет тесное сотрудничество НБРК с участниками рынка для получения
максимально востребованного финального продукта с учетом интересов всех сторон. В
ходе реализации проекта будет вовлечено максимальное количество участников самых
разных отраслей, включая конечных потребителей, финтех-компании, БВУ, компании из
других отраслей экономики.
23
12
Обсуждение проекта
24